Termín „zlatý standard“ má mnoho významů. Za prvé, zlatý standard je měnový systém, ve kterém ve státě dochází ke svobodné přeměně peněžních jednotek na zlato. Směnný kurz je stanoven centrální bankou státu a je fixní.
Koncepce a podstata systému
Zlatý peněžní systém ve většině zemí začal existovat od konce 19. století. Velká Británie přešla na tento systém v roce 1816, Francie v roce 1803 a Amerika v roce 1837.
Na celosvětové úrovni je zlatým standardem měnový systém vztahů, ve kterém každá země v souladu s tím přinesla svou vlastní měnovou jednotku. Státní banky nebo vlády v těchto zemích byly povinny nakupovat a prodávat měnu za pevnou cenu.
Základní principy systému:
- konverze byla provedena jak ve státě, tak mimo zemi, což neumožňovalo vydání peněžních jednotek bez zohlednění zlaté rezervy;
- zlaté cihly byly volně vyměněny za peníze ve státě;
- zlato bylo volně dováženo a vyváženo na mezinárodní trhy.
Výhody a nevýhody
Systém umožnil regulovat inflační procesy, ale měl stále řadu nevýhod:
- každá země, která přijala zlatý standard, byla zcela závislá na zvyšování a snižování produkce zlata, na objevu nových ložisek drahých kovů;
- inflační procesy začaly na nadnárodní úrovni;
- vláda byla zbavena možnosti provádět nezávislou měnovou politiku ve svém státě, a proto nebylo možné řešit vnitřní ekonomické problémy.
Zlatý standard však není jen nevýhodou, ale také velkým seznamem výhod:
- bylo dosaženo obecné stability, a to jak v zahraniční, tak v domácí politice zemí spojených se zlatým standardem;
- toky zlata, které tekly z státní pokladny jednoho státu do státní pokladny jiného stabilizovaného směnného kurzu, mezinárodní obchod se začal rychle rozvíjet;
- byla dosažena stabilita směnných kurzů;
- společnosti působící na zahraničních a domácích trzích mají možnost předpovídat zisky a budoucí výdaje.
Odrůdy
Historicky existují tři formy standardu.
Gold Coin Standard je první zlatý standard na světě. Každá osoba s dostatkem drahých kovů nebo šperků měla právo razit požadovaný počet zlatých mincí. Systém neukládá žádná omezení pro dovoz nebo vývoz zlata ze země.
Základní principy:
- byl stanoven obsah zlata v každé národní měně;
- zlato bylo mezinárodní platební prostředek;
- zlato bylo volně směňováno za peníze;
- schodek byl pokryt zlatými drahami;
- každý stát udržuje vnitřní rovnováhu mezi zlatými rezervami a nabídkou peněžních jednotek.
Směnný kurz žádné země se nemohl od parit odchýlit o více než 1%, ve skutečnosti byl stanoven fixní kurz. Hlavní výhodou systému je to, že inflace je zcela vyloučena. Když se objevily další peněžní jednotky, byly staženy z oběhu a přeměněny ve zlato.
Zlatý standard. Tento systém implikoval, že zlatým standardem je zlatý prut, nikoli mince. Hlavním cílem systému je eliminovat náhodný nákup a prodej zlata. Zásoba drahých kovů byla uložena pouze v centrální bance, protože nebylo možné jít s 1 kg zlata do kapsy, tím spíše platit, kupovat jídlo. Tato politika neumožnila zvýšit emise peněžních jednotek, což by vedlo ke zvýšení cen v rámci země, když se ceny na zahraničním trhu zvýšily.
Standard výměny zlata je v podstatě stejný jako standard zlata, ale s jedním rozdílem. Centrální banka mohla nejen prodávat drahokamy z drahých kovů, ale také rozdávat motta představující zlato za pevnou cenu. Ve skutečnosti nebyl vytvořen pouze přímý vztah mezi zlatem a měnou, ale také nepřímý vztah.
Zlatý standard
Tento systém je lépe známý jako Bretton Woods, který byl přijat v roce 1944 na mezinárodní konferenci. Základní principy:
- 1 trojská unce zlata stála 35 $;
- všechny země, které se staly účastníky systému, dodržovaly přísně stanovený směnný kurz;
- centrální banky zúčastněných zemí udržovaly stabilní měnový kurz v zemi prostřednictvím devizových intervencí;
- kurz lze změnit pouze devalvací nebo přeceňováním;
- MMF a IBRD vstoupily do organizačního systému.
Hlavním cílem, kterému Washington čelil, však bylo jakýmkoli způsobem posílit roztřesenou pozici dolaru.
Dějiny Ruska
Zavedení zlatého standardu v Rusku začalo v roce 1895. Ministr financí S. Witte dokázal přesvědčit císaře o nutnosti zavést zlatý standard. Ve skutečnosti v té době Rusko vlastnilo obrovské množství zlata: od roku 1893 bylo vytěženo asi 42 tun, což činilo 18% celosvětové úrovně.
Od roku 1896 se objevily nové mince. Povinností státní banky bylo svobodně vyměňovat kreditní karty za mince.
V té době bylo Rusko lídrem ve zlatém standardu a rubl byl nejstabilnější měnou na světě. Vnitřní a vnější směr nemohl ani změnit revoluci 1905-1907, rubl také vydržel předrevoluční situaci až do roku 1913.
Zlatá éra Ruské říše skončila kolem roku 1914, kdy 629 milionů zlatých okamžiků zmizelo beze stopy a směnárna v zemi se zastavila. Později se stále objevoval pokus o obnovení hospodářské stability v zemi vydáváním zlatých kusů zlata, to však neovlivnilo stabilizaci situace. Země musela zcela opustit systém zlatých standardů se začátkem industrializace.
Situace po první a druhé světové válce
Během první a druhé světové války bylo téměř ve všech zemích zlato nahrazeno vnitřním oběhem. Nejnověji se v roce 1933 ve Spojených státech zastavil oběh zlata. Operace směny zlata byly prováděny pouze jako poslední možnost, pokud bylo nutné splatit schodek platební bilance.
Všechny země zcela přešly na papírovou měnu. Začala éra zavedení zlatého standardu ve formě divizního systému zlata, který funguje dodnes. Mezinárodní měnový systém předválečného období se však zásadně liší od moderního. Brettonwoodský systém přestal existovat v roce 1971 a dolary se již nevyměňovaly za zlato a naopak.
Od tohoto roku dolar přestal být nedílnou součástí politiky správy příjmů, směnný kurz se pohyboval a americká měna přestala být mezinárodní rezervní aktivum.
Důsledky upuštění od zlatého standardu
Zároveň odmítnutí zlata narušilo jasný řád v ekonomických vztazích zemí, ale urychlilo růst světových půjček. Ve skutečnosti si Spojené státy mohly koupit cokoli a kdekoli a vyplatit světu bez konvertibilních dolarů. Deficit zahraničního obchodu dosáhl svého maximálního kritického bodu od 90. let, ale nikdo se nepokusil tuto situaci zvládnout. V důsledku toho byly přibližně v roce 2007 uzavřeny továrny v Americe a ve většině Evropy a výroba byla přesunuta do Asie. Jak to všechno skončí, brzy uvidí celý svět.
Ryzost zlata
Zlatý standard a šperky se trochu liší. Nejvyšší zlatý stupeň v Rusku je 999. Takový vzácný kov se používá při výrobě ingotů. Pro šperky se používá zlato 750 a 585, 900.
Nejvyšší jemnost neumožňuje výrobu šperků s dobrou odolností proti opotřebení, protože zlato se získává:
- křehký;
- plast;
- na výrobku se objevují třísky a škrábance, a to i v důsledku drobného mechanického poškození.
999 zlatých předmětů se rychle deformuje.
